Kiến thức

ROE là gì? Cách sử dụng để đánh giá hiệu suất kinh doanh của doanh nghiệp

5 Tháng Ba, 2024

Trong thế giới doanh nghiệp đầy biến động, việc đánh giá hiệu suất tài chính không chỉ là một nhiệm vụ quan trọng mà còn là chìa khóa quyết định sự thành bại của một doanh nghiệp. Một trong những thuật ngữ cực kì phổ biến không thể không nhắc đến đó là chỉ số ROE. Vậy chỉ số ROE là gì? Bài viết dưới đây sẽ giúp bạn tìm hiểu sâu hơn về thông tin chỉ số, cách sử dụng và ý nghĩa của nó trong kinh doanh.

Chỉ số ROE là gì?

ROE (Return of Equity) được gọi là tỷ suất sinh lời trên vốn chủ sở hữu, giúp doanh nghiệp định vị được hiệu quả tài chính của doanh nghiệp mình từ khả năng sinh lời đến mức độ hiệu quả trong việc tạo ra lợi nhuận. Vậy cách tính chỉ số này như thế nào?

ROE = Lợi nhuận sau thuế/ Vốn chủ sở hữu bình quân x 100%

Trong đó:

• Lợi nhuận sau thuế là tổng lợi nhuận, khoản tiền mà doanh nghiệp nhận được sau khi trừ đi các khoản thuế như thuế GTGT, thuế thu nhập cá nhân, thuế thu nhập doanh nghiệp,…
• Vốn chủ sở hữu bình quân là giá trị trung bình vốn của chủ sở hữu trong một khoảng thời gian từ đầu kỳ đến cuối kỳ.

Bạn có thể tìm hiểu thêm: Ý nghĩa và công thức tính tỷ suất lợi nhuận trên doanh thu

Ý nghĩa của chỉ số

Dưới đây là một số ý nghĩa quan trọng mà chỉ số này mang lại cho các doanh nghiệp:

• Đánh giá hiệu suất tài chính: Nó cho biết khả năng của công ty trong việc sinh lợi nhuận từ vốn chủ sở hữu. Một chỉ số  cao thường là dấu hiệu của một công ty có khả năng tối ưu hóa lợi nhuận và quản lý vốn chủ sở hữu hiệu quả.
• Tạo lòng tin với cổ đông: thông qua chỉ số này, các cổ đông sẽ biết được liệu họ có nhận được lợi nhuận tốt hay không từ số tiền góp vốn vào doanh nghiệp thông qua hình thức sở hữu cổ phiếu.
• So sánh với ngành và đối thủ: nó cung cấp khả năng so sánh hiệu suất của một công ty với ngành công nghiệp hoặc đối thủ cạnh tranh. Nếu ROE của một công ty cao hơn so với ngành hoặc đối thủ, có thể được xem xét là có hiệu suất tốt hơn.
• Thu hút đầu tư: Các nhà đầu tư thường quan tâm đến chỉ số này khi đánh giá tính hấp dẫn của một công ty để đầu tư. Một chỉ số ổn định và cao có thể là một yếu tố quyết định trong quá trình ra quyết định đầu tư.
• Đánh giá quản lý: nó có thể được sử dụng để đánh giá khả năng quản lý của doanh nghiệp. Nếu công ty có tỷ số càng cao mà vẫn duy trì được ổn định, điều này thường chứng tỏ có một quản lý hiệu quả.

Xem thêm: Quy trình xây dựng báo cáo tài chính chuẩn chỉnh trong kinh doanh

Cách sử dụng để đánh giá hiệu suất kinh doanh trong thực tế

Cách 1: Sử dụng để tìm những doanh nghiệp có tốc độ phát triển nhanh

Công thức: g = ROE x Tỷ lệ tái đầu tư

Trong đó:

• g: tốc độ tăng trưởng của một công ty, tính theo %.
• ROE: tỷ lệ giữa lợi nhuận công ty trên vốn sở hữu bình quân.
• Tỷ lệ tái đầu tư: tỷ lệ phần trăm lợi nhuận được công ty giữ lại để tái đầu tư sau khi chi trả cổ tức cho cổ đông.

Ngoài ra, bạn cũng có thể tìm các công ty có chỉ số cao, so sánh các công ty trong cùng một ngành hàng hoặc xem xét qua các báo cáo tài chính toàn diện để có thể có bức tranh tổng thể về các chỉ số khác như doanh số bán hàng, lợi nhuận gộp, và tỷ lệ nợ/vốn để đảm bảo rằng tất cả các khía cạnh của tài chính được xem xét.

Xem thêm: Báo cáo kết quả kinh doanh là gì? Những chỉ tiêu cần lưu ý

Cách 2 – Sử dụng chỉ số để nhận diện được những doanh nghiệp có lợi thế cạnh tranh

Cách nhận diện những doanh nghiệp này là xem xét chỉ số của họ cao hơn trung bình của ngành vì họ có lợi thế vào thương hiệu lâu đời, chất lượng sản phẩm tốt, quy mô lớn, mang lại nhiều giá trị cho khách hàng và cộng đồng. Nhờ những lợi thế vượt trội hơn so với đối thủ mà họ có thể đưa ra mức giá cao hơn so với mặt bằng chung, thu nhiều lợi nhuận và có chỉ số cao hơn các doanh nghiệp khác là điều tất yếu.

Xem thêm: Các yếu tố tạo nên lợi thế cạnh tranh của doanh nghiệp

Cách 3 – Sử dụng chỉ số để đưa ra quyết định về chiến lược kinh doanh

Nó có thể hỗ trợ quyết định về chiến lược kinh doanh bằng cách cung cấp thông tin về lợi nhuận từ vốn chủ sở hữu. Nếu tỷ số thấp, đây là bài toán đặt ra cho mỗi doanh nghiệp, vì thế họ sẽ cần xem xét lại chiến lược và cân nhắc về cách tối ưu hóa lợi nhuận kịp thời.

Cách 4 – Chỉ số có thể hỗ trợ đánh giá hiệu quả quảng cáo và tiếp thị online

Đối với doanh nghiệp bán hàng online, nó có thể giúp đánh giá hiệu suất của các chiến lược quảng cáo và tiếp thị. Nếu chỉ số này tăng, có thể là kết quả của chiến lược quảng cáo và tiếp thị hiệu quả, giúp các doanh nghiệp có thể phát huy những lợi thế cạnh tranh mình đang có trên thị trường.

Doanh nghiệp cần lưu ý khi sử dụng chỉ số

Khi sử dụng chỉ số, doanh nghiệp cần lưu ý một số điều quan trọng để đảm bảo rằng việc đánh giá hiệu suất tài chính của họ là toàn diện và chính xác. Dưới đây là một số điều cần lưu ý:

ROE không phải là tất cả

Đồng ý rằng, chỉ số này cực kì quan trong nhưng không phải là tất cả trong đầu tư tài chính, kinh doanh, bởi một chỉ số không nói lên được quá nhiều về bức tranh tổng thể của một doanh nghiệp, mà chúng ta nên kết hợp chỉ số này với nhiều chỉ số khác như: chỉ số ROA, chỉ số P/B, báo cáo tài chính doanh nghiệp,…

Bổ trợ thêm các kiến thức liên quan về ROE

Bên cạnh đó, bạn cần bổ trợ thêm kiến thức để có thể áp dụng tốt chỉ số này bằng các cách sau đây:

• Đánh giá khả năng duy trì dài hạn của chỉ số này: hiểu rõ những yếu tố nào ảnh hưởng đến chỉ số. Điều này bao gồm cả mức độ lợi nhuận, cấu trúc tài chính, và chi phí vốn. Đồng thời, xem xét lại lịch sử chỉ số của doanh nghiệp để đánh giá khách quan hơn về tính ổn định và xu hướng dài hạn khi có thể chỉ số tăng hoặc giảm đột ngột trong 1 khoảng thời gian.
• Đánh giá chất lượng chỉ số: tăng sử dụng đòn bẩy tài chính việc sử dụng nợ để tăng cường vốn chủ sở hữu cũng được xem là chiến lược để cải thiện chỉ số, tuy nhiên việc này cũng đi đôi với rất nhiều rủi ro tài chính. Ngoài ra, doanh nghiệp cần tự giác trong việc nâng cao hiệu quả hoạt động để đạt được chất lượng tốt hơn.
• Tính toán chu kỳ doanh nghiệp: đây là phương pháp quan trong giúp xác định, theo dõi về những biến động, hiệu suất kinh doanh trong thời gian nhất định. Chỉ số sẽ rất tốt nếu doanh nghiệp đang trên đỉnh của chu kỳ (đạt mức tăng trưởng kinh tế cao nhất). Tuy nhiên, khi chu kỳ qua đi, các doanh nghiệp có thể sẽ đối mặt với giai đoạn suy thoái.

Xem thêm: Hệ số đòn bẩy tài chính là gì? Hướng dẫn cách tính chính xác nhất hiện nay

ROE chỉ đạt hiệu quả nhất trong thời gian dài hạn

Vì đây là thước đo hiệu quả sinh lời, tạo lợi nhuận của doanh nghiệp và cổ đông theo thời gian. Để đạt được chỉ số mơ ước, nhiều doanh nghiệp phải đối diện với nhiều thách thức, yếu tố khác nhau. Họ cần trải qua nhiều chiến lược kinh doanh khác nhau để có thể thu hồi lại nguồn vốn ban đầu nhanh nhất để từ đó bắt đầu kế hoạch sinh lời.

Ngoài ra, chỉ số dài hạn thường phản ánh khả năng của doanh nghiệp tạo ra lợi nhuận bền vững, không chỉ là một “đỉnh” tạm thời mà có thể duy trì được qua các chu kỳ kinh tế và biến động thị trường.

Bài toán về chỉ số ROE cho doanh nghiệp và hướng giải quyết giải quyết

Nhiều doanh nghiệp đang đối mặt với thách thức đạt được chỉ số ROE (Return on Equity), một yếu tố quan trọng đo lường hiệu suất tài chính. Áp lực từ môi trường kinh doanh ngày càng khắc nghiệt và biến động thị trường làm tăng khả năng khó khăn trong việc duy trì và nâng cao ROE. Quản lý tình hình tài chính doanh nghiệp đòi hỏi sự linh hoạt và chiến lược vững về nguồn lực. Đối mặt với biến động giá cả, chi phí vận hành và yêu cầu đầu tư, doanh nghiệp cần áp dụng chiến lược quản lý rủi ro và tối ưu hóa cấu trúc vốn để tăng cường ROE.

Ứng dụng giải pháp công nghệ trong quản lý tài chính

Có thể thấy, việc tăng cường quản lý tài chính thông qua kiểm soát kỹ thuật số và ứng dụng các giải pháp công nghệ mới có thể giúp doanh nghiệp đối mặt với thách thức và đạt được hiệu suất tài chính bền vững. Và một trong những giải pháp kinh doanh hàng đầu cho nhiều doanh nghiệp với hơn 18.000 khách hàng trên khắp cả nước, GoSELL tự tin là đơn vị không chỉ hỗ trợ bạn bán hàng nhiều hơn mà còn tăng cường quản lý, thống kê ngân sách cho doanh nghiệp bạn với các tính năng sổ quỹ, phân tích báo cáo toàn diện.

Xây dựng quy trình hạch toán tiên tiến với tính năng Sổ quỹ

Để có thể giúp doanh nghiệp bạn giải quyết bài toán kiểm soát dòng tiền một cách minh bạch, chính xác nhất, giảm thiểu rủi ro thất thoát tài chính, tiền bạc, hệ thống GoSELL đã cho ra mắt tính năng sổ quỹ, cho phép bạn quản lý toàn bộ nguồn thu, chi phí phải trả ở từng chi nhánh theo thời gian nhất định để bạn có thể cân nhắc chi tiêu hợp lý.

Hơn nữa, mọi biến động của dòng tiền sẽ được cập nhật ngay trên hệ thống để bạn dễ nắm bắt. Ngoài ra, tính năng cũng hỗ trợ ghi nhận lại mọi hoạt động giao dịch bán hàng trên nhiều kênh, nhiều chi nhánh giúp bạn dễ tìm kiếm, đối soát và phân loại thu chi nhờ bộ lọc nâng cao.

Báo cáo doanh thu, lãi lỗ chính xác đến từng kênh bán hàng

Tổng kết báo cáo tài chính trong kinh doanh đóng vai trò quan trọng bằng cách cung cấp cái nhìn tổng quan về hiệu suất tài chính của doanh nghiệp. Điều này giúp doanh nghiệp đánh giá mức độ thành công, định hình chiến lược tương lai, thu hút đầu tư. Nó không chỉ là công cụ đo lường hiệu suất mà còn là cơ sở để đưa ra quyết định chiến lược và điều chỉnh kế hoạch kinh doanh.

Trên hệ thống GoSELL, chúng tôi sẽ hỗ trợ bạn trong việc cập nhật các báo cáo chi tiết về số lượng đơn hàng, tổng doanh thu, lợi nhuận bán hàng cùng sản phẩm bán chạy hoặc không bán chạy trên đa kênh theo thời gian thực, tổng hợp báo cáo chi tiết nhất theo từng chi nhánh, từng nền tảng như POS, Website, App, Facebook, Zalo, Shopee, Lazada, Tiktok Shop, GoMUA)  hoặc theo đơn hàng.

Kết luận

Bài viết đã cung cấp tất tần tật về ROE là gì. Đây là chỉ số quan trọng giúp doanh nghiệp đánh giá hiệu suất tài chính. Nó phản ánh khả năng của doanh nghiệp tạo ra lợi nhuận dựa trên vốn chủ sở hữu đã đầu tư. Đặc biệt, không chỉ là một số liệu tài chính mà còn là công cụ đo lường sức mạnh và hiệu suất bền vững của doanh nghiệp qua thời gian.